Οι μετοχές (τόσο του Χρηματιστηρίου της Αθήνας όσο και των ξένων ανεπτυγμένων αγορών) καθώς και τα ελληνικά ομόλογα είναι οι δύο σημαντικότερες πηγές κερδοφορίας για τους κατόχους μεριδίων αμοιβαίων κεφαλαίων κατά το πρώτο τρίμηνο του 2017. Από την 1η Ιανουαρίου έως σήμερα, θετικές αποδόσεις έχει αποφέρει η πλειονότητα των αμοιβαίων κεφαλαίων και ειδικότερα οι κατηγορίες των Μετοχικών Ανεπτυγμένων Αγορών, Μετοχικών Ελλάδας, Μετοχικών Ευρωζώνης και Ομολογιακών Ελλάδας.
Ως αποτέλεσμα των παραπάνω, με κέρδη έκλεισαν το πρώτο τρίμηνο και τα περισσότερα από τα Μικτά αμοιβαία κεφάλαια. Ειδικότερα:
Funds of Funds Μετοχικά: Από τα 27 Α/Κ της κατηγορίας, κέρδη έχουν καταγράψει τα 27.
Funds of Funds Μικτά: Άνοδο εμφανίζουν κατά το πρώτο τρίμηνο τα 34 από τα 35 Α/Κ της κατηγορίας.
Διαχείρισης Διαθεσίμων: Από τα 19 Α/Κ της κατηγορίας, κερδισμένα στο πρώτο τρίμηνο ήταν τα 13.
Μετοχικά Ανεπτυγμένων Χωρών: Το σύνολο των 13 Α/Κ της συγκεκριμένης κατηγορίας έκλεισαν το πρώτο τρίμηνο με άνοδο.
Μετοχικά Αναπτυσσόμενων Χωρών: Με άνοδο έκλεισαν μόνο τα πέντε από τα 13 Α/Κ της κατηγορίας. Μια από τις καλύτερες επιδόσεις σημειώσε η MetLife Μετοχικό Αναδυόμενων Αγορών (+3,03%).
Μετοχικά Ελλάδας: Με θετικό πρόσημο έκλεισαν το πρώτο τρίμηνο του 2016 τα 29 από τα 31 Α/Κ της κατηγορίας, με καλύτερες αποδόσεις να έχουν αυτά που τοποθετούνται σε τίτλους της μεσαίας και της μικρότερης κεφαλαιοποίησης στο ΧΑ (αυτό αντανακλά και την υποαπόδοση των τραπεζών έναντι του Γενικού Δείκτη). Έτσι, από τις καλύτερες αποδόσεις σημείωσε και η MetLife Μεσαίας και Μικρής Κεφαλαιοποίησης (+7,64%).
Μετοχικά Ευρωζώνης: Θετικές αποδόσεις στους μεριδιούχους τους απέφεραν και τα έξι Α/Κ της κατηγορίας.
Μικτά: Πολύ καλή η πορεία τους κατά το πρώτο φετινό τρίμηνο, με κέρδη για τα 30 από τα 33 Α/Κ της κατηγορίας.
Ομολογιακά Διεθνή: Με άνοδο έκλεισαν το α’ τρίμηνο τα πέντε από τα 15 Α/Κ της κατηγορίας.
Ομολογιακά Ελλάδας: Πρόκειται για την κατηγορία που έχει αποφέρει τα μεγαλύτερα κέρδη κατά την τελευταία τριετία, παρά το σοβαρό ρίσκο που τη διακρίνει. Ειδικότερα, κατά το πρώτο φετινό τρίμηνο, κέρδη απέφεραν τα 17 από τα 18 Α/Κ της κατηγορίας.
ΥΓ. 1: Θα πρέπει να τονιστεί ότι οι αποδόσεις ενός Α/Κ κρίνονται σε βάθος χρόνου (όχι κατά τη διάρκεια μόνο ενός τριμήνου) και πάντα σε σύγκριση με την πορεία του δείκτη αναφοράς του (benchmark).
ΥΓ. 2: Οι αποδόσεις των Α/Κ που επενδύουν σε μη ευρωπαϊκούς τίτλους αποτιμώνται σε ευρώ, άρα επηρεάζονται και από την εξέλιξη των συναλλαγματικών ισοτιμιών των συγκεκριμένων νομισμάτων με το ευρωπαϊκό.
Πηγή: euro2day.gr
